Машины "Тирпитца" были повреждены, 2 башни заклинены, руль согнут. Было повреждено много оборудования, в том числе система управления огнем главного калибра. Вместо того, чтобы буксировать корабль в Германию, было решено ремонтировать линкор на месте. Линкор мог быть атакован и на переходе, и в доке. Вместо этого из Германии были присланы 700 рабочих. Был построен кессон, который позволил залатать пробоины в корпусе. Медленно ремонтировались машины. Так как "Тирпитц" остался на севере, это нервировало британское командование, не знавшее истинных размеров повреждений.
Выход из строя "Тирпитца" означал, что единственными боеспособными кораблями остаются "Шарнхорст" и несколько эсминцев. Ночи стали длиннее, и англичане возобновили проводку конвоев. В ноябре и декабре в Россию прошли 3 конвоя, 2 вернули назад. Видимость была плохой, как и год назад во время Новогодней Битвы. Но положение усугубляло превосходство англичан в радиолокаторах. В день Рождества 1943 года "Шарнхорст" и 5 эсминцев вышли на перехват направляющегося в Мурманск конвоя. Ухудшение ситуации на Восточном фронте, где германские войска непрерывно отступали, подтолкнуло флот на проведение этой операции. Но руководство флота испытывало определенные сомнения в мудрости такой операции. На сей раз командир эскадры контр-адмирал Бей получил от Гитлера полную свободу действий. Впервые в германской военно-морской истории эскадра могла сражаться без всяких ограничений. Но этот бой стал последним боем германского флота и последней дуэлью линкоров один на один.
Шесть кораблей вышли в море. Бушевал шторм, обычный для Нордкапа, позади остался мирный город, празднующий Рождество, которое наступило всего несколько часов назад. На следующее утро Бей приказал своим эсминцам образовать поисковую завесу в направлении SW, а линейный крейсер пока продолжал двигаться на N. Этот маневр разделил его соединение на 2 группы. Отвратительная погода снизила скорость эсминцев до 10 узлов.
Внезапно "Шарнхорст" был освещен разрывом осветительного снаряда, который выпустил легкий крейсер "Белфаст". Потом открыл огонь тяжелый крейсер "Норфолк", ветеран погони за "Бисмарком". Он сразу добился попадания и уничтожил носовой радар "Шарнхорста". Здесь же находился легкий крейсер "Шеффилд", принимавший участие в Новогодней Битве год назад, однако он был слишком далеко и не мог вести огонь. Линейный крейсер стал практически слеп на носовых курсовых углах. Бей повернул на S, выходя из боя, но потом все-таки попытался обойти крейсера и прорваться к предполагаемой точке нахождения конвоя, повернув сначала на O, потом на N. Крейсера под командованием вице-адмирала Барнетта, получившего этот чин за Новогоднюю Битву, пропали на севере.
Бей вызвал эсминцы, но сейчас они находились слишком далеко. Воздушная разведка проинформировала Бея, что на SW от него находится группа кораблей, которая блокирует ему обратный путь в Альтен-фиорд. Однако Бей продолжал двигаться на N. Он приказал эсминцам повернуть на W, чтобы найти конвой, позицию которого сообщила подводная лодка. Это снова увело эсминцы прочь от линейного крейсера.
Немного позднее полудня "Шарнхорст" снова был атакован крейсерами и снова отвернул. Через 20 минут начался бой, в котором "Норфолк" получил попадание 11" снарядом, разбившим башню и уничтожившим все радары, кроме одного. 2 крейсера оттянулись назад и теперь следовали за линейным крейсером, находясь вне досягаемости его орудий. "Шеффилд" из-за аварии в машине отстал. Бей повернул на S к базе. Он не сделал попытки оторваться от преследователей, вероятно решив, что более тихоходные крейсера, к которым подошли 4 эсминца, не могут ему угрожать. Бей приказал своим эсминцам возвращаться в Альтен-фиорд.
Через 4 часа после второго боя с крейсерами еще один осветительный снаряд разорвался над "Шарнхорстом". Но теперь на линейный крейсер посыпались 14" снаряды линкора "Дьюк оф Йорк" и 6" снаряды легкого крейсера "Ямайка" — еще одного ветерана Новогодней Битвы. Они находились в 6 милях на S от германского корабля. Радар сделал их стрельбу исключительно меткой. "Шарнхорст" был застигнут врасплох в третий раз, так как его носовой радар был уничтожен. Он повернул на O и открыл огонь, несколько раз доворачивая вправо, чтобы могли действовать носовые башни. Потом линейный крейсер пошел прямо на О, пытаясь оторваться от преследователей. "Норфолк" и "Белфаст" тоже некоторое время вели огонь, но не смогли удержать дистанцию, когда "Шарнхорст" дал полный ход. 2 линкора обменивались залпами тяжелых орудий. Но счастливчик "Шарнхорст" исчерпал отпущенный ему запас везения. Он получил попадание рядом с носовой 11" башней, которую заклинило. Вторая башня тоже временно прекратила огонь. Еще один снаряд попал в район миделя. Но линейный крейсер все-таки постепенно увеличивал дистанцию, несмотря на попадания 1400-фн снарядов, пока не получил попадание в корму. Он начал принимать воду, и скорость немного упала. Через 20 минут после начала боя дистанция увеличилась до 10 миль, что было слишком далеко для "Шарнхорста. А вскоре прекратил стрельбу и "Дьюк оф Йорк".