Освоив биржевые паттерны и эмоции, заложенные в них, вы сможете достоверно предсказывать реакцию масс. Вы, наверное, заметили, что во время моего перерыва в торговле в последние несколько лет я упоминал, что читаю книги по психологии. Я обнаружил, что после того, как вы твердо усвоите основы торговли, необходимо резко сместить акценты.
Тогда вы должны направить всю свою энергию не только на то, чтобы научиться владеть своими эмоциями, но и развить способность предсказывать эмоции и психологические реакции других людей.
В то время как остальные 99 % инвесторов тратят часы драгоценного времени на сбор статей, отчетов и пресс-релизов по каждой интересующей их акции, вы получите большую часть того, что вам нужно знать, в течение двух секунд, взглянув на психологию, заложенную в графике. В качестве примера из собственного опыта могу привести тот факт, что ЗАДОЛГО до того, как появились причины инвестировать в AAPL, когда акции стоили всего 8 долларов, их график кричал о скором приближении судьбоносных событий. Позже в книге я подробно расскажу о том, как я думал о графике перед тем, как войти в AAPL по цене $8 в 2003 году.
Потому что графики рисуют полную картину за несколько месяцев или даже лет до фундаментальных показателей.
"История" становится очевидной для Джо Сикс-Пака, вы должны неустанно искать самые мощные графические паттерны, которые может предложить рынок. И только ПОСЛЕ того, как вы увидите блокбастерный паттерн на графике, вы должны начать искать блокбастерные фундаментальные показатели. Поступать по-другому просто самоубийственно для вашего успеха.
При таком подходе я ежедневно пролистываю сотни графиков, пытаясь найти один или два, чья модель графика требует дальнейшего фундаментального исследования. Единичный момент радости и экстаза при нахождении "иголки в стоге сена" или "одной акции на миллион" делает дни или недели прочесывания бесчисленных графиков полностью оправданными.
Диаграмма - это действительно "картина, стоящая тысячи слов". (Пожалуйста, смотрите раздел "Ресурсы", где представлены программы для построения графиков и веб-сайты, которые я использовал).
Анализируя графики, я обычно не обращаю внимания на линии GANN, уровни Фибоначчи, Стохастик и другие претенциозные технические индикаторы. Хотя я могу использовать многие технические индикаторы и индикаторы настроения (очень важные в экстремальных ситуациях) при поиске вершин и низов рынка, я считаю большинство технических индикаторов совершенно ненужными в большинстве случаев.
Как правило, большинство индикаторов становятся важными для меня только после значительного движения акций. Миллионы людей, которых я считаю своими конкурентами, сосредоточены на одних и тех же технических индикаторах. Я ненавижу бегать с толпой. Мы уже поняли, что то, что знают все, не стоит того, чтобы его знать, верно?
НИКОГДА НЕ ПОКУПАЙТЕСЬ НА ИСТОРИЮ КОМПАНИИ
Никогда не покупайте компании. Покупайте акции. А еще лучше - покупайте цены. Самая интересная компания в мире может иметь самые плохие акции. В 2000 году CSCO была чертовски интересной. В 2000 году я провел четыре дня в "учебном лагере" Morgan Stanley. Это было безумие - почти каждый молодой биржевой маклер, с которым я общался, говорил, что CSCO будет доминировать в мире и это единственная акция, которой стоит владеть в течение следующего десятилетия. Что ж...
Это показывает, насколько мощным может быть групповое мышление и "история".
И наоборот, вы можете иметь одну из самых медленно растущих, наименее гламурных компаний в мире с акциями, которые танцуют под ритм собственного барабана и превосходят 99 % своих аналогов.
Возьмем, к примеру, упомянутую ранее компанию ArcelorMittal Steel. Она занимается буквально самым скучным в мире бизнесом - производством стали. В 2003 году ее рост был нулевым. У нее не было никакой "истории". И все же, если бы вы купили эти негламурные акции в 2003 году, когда их цена указывала на разворот, то через четыре года стали бы богаче на 3 500 %.
Многие инвесторы, работающие на рынке уже несколько десятилетий, до сих пор не могут понять, что компании и их акции - это две совершенно отдельные сущности. Хотя они могут настаивать на том, что понимают эту концепцию, их доходы свидетельствуют о том, что они просто не понимают. На подсознательном уровне 99 % инвесторов скорее вложатся в компанию, которая им "нравится", чем в акции, которые принесут им деньги. Процесс тщательной проверки и эмоциональная связь с конкретной компанией и ее продукцией обеспечивают большинству инвесторов эмоциональное удовлетворение, которое на подсознательном уровне перевешивает потенциальную финансовую выгоду. К счастью для меня, я оставил свои эмоции на стоянке грузовиков в Альбукерке около пятнадцати лет назад.