Особо в книге рассмотрены вопросы работы частных инвесторов в условиях существования высокой сырьевой зависимости, отечественной экономики, искусственно эмитирующей повышенные возможности рынка инвестиций, какими на протяжении всех предшествующих лет являлись (продолжают являться и сегодня) условия развития отечественной экономики. В этой связи в книге аргументирована необходимость ускоренного разворота рынка отечественных инвестиций, который должен быть положен во главу угла новой его экономической модели и рассматривается как важнейшая составляющая предстоящей тотальной модернизации всей российской экономики.
Автор книги на конкретных примерах показывает необходимость строить перспективную инвестиционную политику и обеспечивать повышение эффективности работы всех участников финансовых рынков, в том числе эффективность работы частных инвесторов как наиболее мобильных и приспособленных к принятию решений в условиях повышенной неопределенности и экстремальных рисков, какими являются практически все условия развития современной России.
Общая цель автора: научная разработка основ формирования в России настоящего рынка осознанных инвестиций, способного для всех его участников на взаимовыгодной и эффективной основе обеспечивать полноценное привлечение и использование всех имеющихся в нашей стране ресурсов, включая сбережения широких слоев населения, которые у нас все еще неудовлетворительно и неполно используются в инвестиционной практике.
Данное исследование позволит осознанно ответить частному инвестору на ряд актуальнейших вопросов частного инвестирования, в частности: как поступать со своими сбережениями, если решили сберегать; куда инвестировать временно свободные средства; какова должна быть структура сбережений (относительно рисковых и безрисковых активов); какие рисковые активы предпочтительнее с различных точек зрения; возможно ли самому разобраться в хитросплетениях финансового рынка, и т. д.
Цель и задачи проведенного исследования. Цель проведенного исследования состоит в разработке инвестиционной стратегии населения на рынке корпоративных акций.
Сформулированная общая цель исследования предопределена необходимостью конкретизации и разбивки на решение отдельных задач:
– проанализировать, обобщить и систематизировать возможности населения размещать сбережения в инвестиционные активы;
– определить инвестиционные активы, наиболее подходящие для размещения сбережений граждан;
– определить территориальную принадлежность размещения определенной части сбережений граждан;
– определить области существования повышенных угроз и рисков на современных рынках портфельных инвестиций, разработать и предложить методы их распознавания и устранения;
– определить основные факторы, негативно влияющие на устойчивые экономический рост и, как следствие, на позитивную динамику акций в России;
– проанализировать влияние стоимости сырья на мировых биржах на развитие отечественной экономики;
– разработать стратегию работы частных инвесторов на российском рынке корпоративных акций;
– исследовать фундаментальные факторы, влияющие на изменение курса корпоративных акций;
– разработать методические аспекты управления финансовыми потерями;
– систематизировать полученные результаты и предложить эффективную систему принятия решения о конкретном моменте покупки и продажи инвестиционного актива, имеющего рыночную котировку;
– разработать методические рекомендации для принятия инвестиционного решения в момент реформирования холдинга;
– разработать универсальный метод оценки целесообразности покупки/продажи актива, имеющего рыночную котировку;
– проанализировать ошибки частных инвесторов при инвестировании сбережений в различные инвестиционные активы.
Научная новизна работы заключается в следующем.
1. В постановке и комплексном решении множества вопросов, связанных с эффективным использованием накопленных денежных средств и сбережений частных инвесторов в случае их инвестирования в акции российских компаний.
2. Определено, что основным фактором возникновения угрозы финансовой и экономической нестабильности в отечественной экономике является девальвация национальной валюты, вызванная в большей степени несбалансированностью валютных потоков, генерируемых экспортом сырья и импортом готовой продукции, неуправляемым движением иностранных портфельных инвестиций и др.