Перед тем как уйти рогатый Коровед предложил окровавленной Новэли стать его наложницей либо принять смерть. Горько раскаивалась обманутая дева в содеянном. Жестоко пожалела, что связалась с коварным полубогом. Но предпочла обращение, несмотря на боль, ужас и позор. Тогда Коровед разорвал её на части и проглотил, а через миг вынул рыжей кошкой и посадил на плечо. Затем рогатый полубог оторвал могильного паука с горла Ы и, пробормотав проклятие, растворился в пламени камина. Почувствовав, что медвежьи шкуры обмякли, Ы в лютом гневе вскочил на ноги, схватил свои вещи и бросился в закрывающийся проход между языков пламени.
Магический ход, по которому ушёл Коровед, оказался подземным тоннелем. Дикий богатырь долго бежал по нему на цокот копыт, безжалостно топча светящиеся грибы и давя прозрачных слизней-увальней. Наконец, он выбежал на поверхность и обнаружил себя в дремучих джунглях. Ярко светила охотничья луна. Козлиные копыта вёли к бездонному болоту. Коровед явно отправлялся на юг и был уже совсем рядом. Вскоре Ы заметил его. Кошка по-прежнему сидела на плече. Ы уже почти схватил рукой витой коровий рог, как вдруг ночной полубог громко свистнул, и богатыря сзади оплела двуглавая анаконда. Она так крепко обвилась вокруг ног юноши своим скользким телом, что Короведу удалось далеко уйти вперёд. Одна голова чудовища схватила героя за плечо, но не смогла прокусить алмазную кожу. Ы оторвал её от тела собственными зубами. Бешеная борьба началась на поляне. Вокруг ломались деревья. Несмотря на ужасную рану, анаконда продолжала задерживать юношу, ухватившись концом хвоста за мощный корень. Вокруг брызгала маслянистая змеиная кровь. Невероятным усилием Ы сумел высвободиться из тугого кольца и, выхватив дубинку с зубьями на конце, нанести анаконде смертельный удар. Потом Ы своими крепкими руками снял кожу с ещё трепещущей змеи.
За это время Коровед ушёл далеко вглубь болот. Лютый гнев продолжал душить дикого богатыря. В трясине таились новые кровожадные твари, но они не могло ему препятствовать. Нанизывая крокодилов на копьё словно мелких ящериц, Ы пересёк болота и к утру вышел на берег моря. Отпечатки копыт обрывались у воды и Ы понял, что Коровед обманул его. Богатырь издал страшный вопль. Кричал он от злобы и ярости так громко, что чайки мёртвыми падали у его ног.
Вдруг из воды показалась морская ведьма Хутама. Вся в ракушках, пиявках и верхом на белой акуле она хотела наказать Ы за поднятый шум. Тот уже целился в неё копьём, но неожиданно ведьма заговорила с ним. Хутама спросила, что ищёт дикий богатырь. Услышав печальный рассказ Ы, коварная ведьма пообещала, что поможет найти и наказать Короведа, если только богатырь выполнит три её желания. Во-первых, богатырь должен победить чудовищного Морха – личного врага Хутамы и вернуть украденное им жемчужное ожерелье. Во-вторых, Ы должен раздобыть бороду солнечного Турабога с Жёлтой горы. Третье и самое простое желание, она сообщит Ы после выполнения двух предыдущих.
Ы совершенно не знал где искать Короведа, и поэтому согласился на все условия Хутамы. Ведьма обрадовалась и сошла на берег, чтобы провести над богатырём необходимый магический ритуал. Она взяла глыбу киновари, произнесла заклятие и превратила кровь героя в ртуть, ибо только так можно было победить врагов её. После ритуала дикий богатырь не мог различить ни добра, ни зла. Словно из груди вынули сердце и бросили на мороз, где оно застыло алым камнем на белом снегу. Блестящая ртуть вместо крови была равнодушна к мучениям живых и магических существ. Ы стал слепым орудием своей ненависти. Словно оживший топор он был готов рубить любых врагов. Убивать всё, что не белое и не чёрное. Только лютый гнев поддерживал кипение металлической крови, чтобы она не застыла, а продолжала бегать по жилам.
Чёрный толстый Морх обитал в холодных океанских глубинах, но раз в год должен был смотреть на солнечный свет, чтобы зажигать единственный глаз и видеть в темноте. Ы ждал его на маленьком плотике из плавучих водорослей, держа в руках острое копьё. Когда из воды показалась огромная морда со щупальцами он, что было сил, пронзил копьём янтарный глаз Морха. Великая боль потрясла чудовище. Ужасная зубастая пасть издала грозный рёв. От конвульсий могучего тела всколыхнулся весь Океан. На берег поползли высокие гребни волн. Но Ы не стал ждать когда смертельно раненая тварь уйдёт на дно; он стал один за другим обрывать чудовищу плавники, пока не нашёл ожерелья. Морх был низвергнут обратно в бездну.